Qu'est-ce que la DeFi ?

La finance décentralisée, ou DeFi, est un terme générique qui désigne une multitude de nouveaux produits et services dans le monde de la Crypto visant à recréer les instruments financiers traditionnels de manière décentralisée. La DeFi englobe des produits qui permettent aux utilisateurs de prêter, d’emprunter et d'échanger des actifs en toute sécurité, sans avoir à faire confiance à une tierce partie.

La plupart de ces fonctionnalités sont proposées en Crypto depuis des années. Ce qui est nouveau avec la DeFi, cependant, c'est que tous ces services existent désormais de manière autonome. Ces blocs ne sont pas contrôlés par une entité centrale mais sont la plupart du temps régis par des contrats intelligents, et fonctionnent grâce à la participation de la communauté,  à savoir vous, nous, et toute autre personne intéressée. 

Est-ce que j'investis dans des actifs spéculatifs ?

Tout d'abord, déployer des fonds dans les instruments DeFi n'est pas un investissement à proprement parler. En participant à la DeFi, vous êtes récompensé(e) pour avoir fourni de la liquidité et permis aux échanges décentralisés de fonctionner. 

Bien qu'il existe différentes stratégies avec divers degrés d'exposition à la valeur sous-jacente des actifs (certaines comportant des risques importants), la communauté DeFi a élaboré des stratégies fiables pour réaliser des bénéfices sans être inutilement dépendante des fluctuations du marché. 

Très bien, mais d'où viennent réellement ces bénéfices ?

Les acteurs de la DeFi perçoivent les commissions traditionnellement récoltées par les échanges centralisés et les sociétés de gestion de fonds - qui profitent de la hausse ou de la baisse du marché. La décentralisation a conduit à une situation dans laquelle tout le monde peut désormais bénéficier de cette activité, plutôt qu’elle ne soit uniquement exploitée que par une poignée d’individus

Donc pourquoi aurais-je besoin de vous ?

La DeFi est un nouveau domaine passionnant qui offre de nombreuses possibilités, et nous encourageons tout le monde à l'explorer ! Si vous disposez des connaissances, de l'expérience et de la patience nécessaires, vous pourrez déployer vos fonds vous-même et obtenir un bon rendement. Toutefois, ces résultats peuvent prendre du temps, et des erreurs coûteuses peuvent être commises en chemin.

Notre objectif est de fournir un portail d'entrée sûr et intuitif vers cet univers de possibilités, tout en vous faisant gagner du temps, en vous épargnant des efforts, et en réduisant au minimum les risques liés à l'erreur humaine.

Mais il doit y avoir plus de risques que ça, non?

Si les risques les plus courants liés à la DeFi sont simplement dus à l'erreur humaine (utilisation des mauvais produits au mauvais moment, mauvaise configuration, etc.), il existe aussi des risques de marché, et systémiques.

L'erreur humaine 

Il existe toute une série d'instruments DeFi qui peuvent interagir de toutes sortes de manières, et leur mauvaise utilisation peut s'avérer coûteuse. 

YIELD App établit une liste de stratégies testées et vérifiées, conçue par des experts dans le domaine. Notre interface rend impossible toute erreur technique dans le choix des stratégies DeFi. Toute votre activité sur YIELD App se déroule dans un environnement sécurisé qui élimine complètement le risque d'erreur humaine.     

Risques liés aux contrats intelligents

Les instruments DeFi, tels que les échanges décentralisés, les plateformes de prêt, etc., sont essentiellement régis par des contrats intelligents qui ne peuvent plus être arrêtés ou modifiés une fois qu'ils ont été déployés sur la blockchain. Si vous utilisez un nouveau contrat non vérifié, vous vous exposez à des erreurs potentielles dans son code. 

YIELD App vérifie tous les contrats utilisés en interne, ou s'appuie sur des rapports détaillés établis par des partenaires de confiance réputés.

Risques de fraude

La promesse de rendements élevés et rapides incite des acteurs malveillants à créer des produits qui peuvent mettre en danger les fonds des utilisateurs.

Tout comme pour les risques de contrats intelligents, des audits et des analyses approfondies éliminent presque totalement les risques de fraude. Si nous ne pouvons pas identifier comment un produit crée des rendements et apporte de la valeur au marché, nous ne nous en approcherons pas.

Risques de marché

Fournir de la liquidité à des échanges décentralisés vous expose dans une certaine mesure aux fluctuations des prix des actifs. Bien que loin du risque qu'implique un achat direct, si le BTC, l'ETH, ou d’autres devises passent au zéro absolu demain sans remonter peu après, certains de vos dépôts seront mis en danger.

Nos positions sont conservatrices, couvertes, et assurées. Dans presque tous les cas, une chute soudaine de la valeur des actifs n'entraînera pas de pertes de votre côté, cependant, certains risques de marché en cas d'événements catastrophiques demeurent et doivent être pris en compte. 

Risques de liquidité

Certains produits DeFi exigent de verrouiller vos actifs pendant une certaine période, ou jusqu'à ce qu'un événement prédéfini se produise. Il peut en résulter une situation dans laquelle vous ne pouvez pas fermer vos positions. 

YIELD App s'appuie principalement sur des positions liquides, tout en protégeant les réserves de fiat contre les positions non liquides. Par conséquent, un scénario de “Run on the Bank” est pratiquement impossible avec YIELD App.

Risques systémiques

Un élément majeur de l'extraction de liquidité est l'utilisation de mécanismes qui poussent les acteurs à se comporter de manière bénéfique pour l'écosystème. Vu que les stratégies avancées peuvent combiner plusieurs de ces mécanismes et que les interactions entre eux peuvent être très complexes, des résultats imprévisibles peuvent se produire lorsque le marché change rapidement. 

Mais complexes ne signifie pas incompréhensibles. YIELD App utilise des modèles de prédiction mathématique d’analyse du marché et des systèmes automatisés pour surveiller les indicateurs et anticiper l'évolution du marché.